:1.資本資產定價模型假設所有投資者都根據馬科維茨的資產選擇理論進行投資，對預期收益和協方差的估計完全相同，投資者可以自由借款。根據這壹假設，資本資產定價模型的研究重點是探索風險資產收益與風險之間的數量關系，簡單地補償特定程度的風險，投資者應該獲得多高的收益率？ 當資本市場達到均衡時，風險的邊際價格不變，任何改變市場的組合投資的邊際效應都是壹樣的，即增加壹單位風險的補償是壹樣的。在按貝塔定義引入均衡市場的基本條件下，可以得到資本資產定價模型公式E(Ri)=Rf+βim(E(Rm)-Rf)。
2.對於單壹證券，預期收益率由無風險利率和風險補償兩部分組成。風險溢價的大小取決於貝塔值。貝塔值越高，單壹證券的風險就越高，所需的補償也就越高。貝塔計量也是單壹的證券系統風險，非系統風險沒有風險補償。資本資產定價模型(Capital Asset Pricing Model，簡稱CAPM)是由美國學者威廉·夏普(William Sharp)、約翰·林特納(John Lintner)、傑克·特雷諾(Jack Treynor)和簡·莫森(Jan Mossin)於1964年在投資組合理論和資本市場理論的基礎上提出的。主要研究證券市場上資產預期收益率與風險資產之間的關系，以及均衡價格是如何形成的。它是現代金融市場價格理論的支柱，廣泛應用於投資決策和公司融資領域。
3.資本資產定價模型假設所有投資者都按照馬科維茨的資產選擇理論進行投資，預期收益、方差和協方差的估計完全相同，投資者可以自由借錢。基於這壹假設，資本資產定價模型的重點是探索風險資產收益與風險之間的數量關系，即投資者應該獲得多少收益才能補償特定程度的風險。